A sztochasztikus optimális szabályozás alkalmazása a közgazdaságtanban és a pénzügyekben

Eredeti címe:

Applications of Stochastic Optimal Control to Economics and Finance

Könyv tartalma:

A bizonytalanság uralta világban az ágensek optimális viselkedésének modellezése és megértése rendkívül fontos. A közgazdaságtan, a pénzügyek és a biztosításmatematika számos problémája természetesen megköveteli, hogy a döntéshozók sztochasztikus környezetben hozzanak döntéseket.

Ilyen például az optimális egyéni fogyasztási és nyugdíjazási döntések, a portfóliók és kockázatok optimális kezelése, a fedezeti ügyletek, az amerikai opciók árazásának optimális időzítési kérdései és a befektetési döntések. A sztochasztikus irányításelmélet biztosítja a módszereket és eredményeket az összes ilyen probléma megoldásához. Ez a könyv a "Applications of Stochastic Optimal Control to Economics and Finance" című különszámban megjelent tanulmányok gyűjteménye, amely a Risks nyílt hozzáférésű folyóiratban jelent meg 2019-ben.

Hét lektorált dolgozatot tartalmaz, amelyek a közgazdaságtan és a pénzügyek fontos kérdéseivel motivált sztochasztikus szabályozási modellekkel foglalkoznak. Mindegyik modell szigorúan matematikailag megalapozott és kezelt, és az optimális megoldás levezetésére numerikus módszereket alkalmaznak.

A könyv fejezeteinek témái az optimális államadósság-kezeléstől az optimális viszontbiztosításon át az energiapiaci reálopciókig, valamint az optimális portfólióválasztásig terjednek részleges és teljes információval rendelkező környezetben. Matematikai szempontból a dinamikus programozáselmélet, a szűréselmélet, az optimális megállás, az egydimenziós diffúziók és a többdimenziós ugrási folyamatok technikái és érvei kerülnek felhasználásra.