Példák és magyarázatok az értékpapír-szabályozáshoz

Olvasói vélemények

Jelenleg nincsenek olvasói vélemények. Az értékelés 11 olvasói szavazat alapján történt.

Eredeti címe:

Examples & Explanations for Securities Regulation

Könyv tartalma:

A kötetlen és hallgatóbarát, a Wall Street-i ügyvédek és SEC-alkalmazottak által is használt, a legjobbnak számító tanulmányi útmutató áttekintést nyújt a szövetségi értékpapír-szabályozásról, és gyakorlati alkalmazásokkal illusztrálja a témát. A Példák és magyarázatok: Értékpapír-szabályozás, nyolcadik kiadás a világos bevezetést példákkal és magyarázatokkal kombinálja, amelyek lehetővé teszik a hallgatók számára, hogy teszteljék a fogalmak megértését és gyakorolják a jog alkalmazását a ténymintákra - amelyek közül sok az értékpapírpiacok tényleges eseményeiből származik.

Újdonság a nyolcadik kiadásban:

⬤ Az Egyesült Államok nyilvános és zártkörű értékpapírpiacokon történő tőkeképzésének frissítése, különös tekintettel az IPO-k, a magánbefektetési ügyletek és a zártkörű kibocsátások tendenciáira.

⬤ Új anyagok az „autonóm üzleti” formák és a kriptovaluták (beleértve a szerencsejáték-tokeneket) szövetségi értékpapírjog szerinti kezeléséről.

⬤ Tendenciák a Reg D, Reg A+ és Reg CF használatában az elmúlt évek során, tekintettel az 1933. évi értékpapírtörvény szerinti regisztrációs mentességek közelmúltbeli módosításaira.

⬤ Az 1933. évi értékpapírtörvény szerinti 11. szakasz szerinti perek időszerűsége, ahogyan azt a Legfelsőbb Bíróság a CALPERS v. ANZ Securities, Inc. (2017) ügyben értelmezte.

⬤ Az 1933. évi értékpapírtörvény szerinti állami bírósági csoportos keresetek elővásárlási joga és az alperesek azon joga, hogy az ilyen kereseteket szövetségi bíróság elé terjesszék, ahogyan azt a Legfelsőbb Bíróság a Cyan, Inc. v. Beaver County Employees Retirement Fund (2018) ügyben hozott ítéletében értelmezte.

⬤ A felettesétől kapott hamis információkat terjesztő értékpapír-ügynök értékpapírcsalással kapcsolatos felelőssége, ahogyan azt a Legfelsőbb Bíróság a Lorenzo v. SEC ügyben hozott ítéletében (2019) értelmezte.

⬤ A Salman v. United States(2016) ügyben hozott ítéletben foglalt „személyes előny” elemzésének alacsonyabb szintű bírósági alkalmazása a quid pro quo belső információk családtagoknak és barátoknak adott tippekre.

⬤ Naprakész hírek a szövetségi értékpapírtörvények bírósági és SEC általi végrehajtásáról--különösen a nem mentesített, be nem jegyzett értékpapírok értékesítése esetén alkalmazott disgorgement és polgári bírságok alkalmazásáról.

⬤ A SEC végrehajtási ügyekben kiszabott disgorgement szankciók időszerűsége, ahogyan azt a Legfelsőbb Bíróság a Kokesh v. SEC (2017) ügyben hozott ítéletében értelmezte.

⬤ A SEC közigazgatási bírák megfelelő kinevezése és szankciók kiszabására vonatkozó hatáskörük a SEC közigazgatási végrehajtási ügyekben, ahogyan azt a Legfelsőbb Bíróság a Lucia v. SEC ügyben hozott ítéletében (2018) értelmezte.

⬤ A Dodd-Frank-féle whistleblower-védelem elérhetősége egy olyan vállalati vezető számára, aki a vállalatán belül jelentett egy lehetséges értékpapír-szabálysértést, de nem a SEC-nek, ahogyan azt a Legfelsőbb Bíróság a Digital Realty Trust, Inc. v. Somers (2018) ügyben értelmezte.

⬤ A „belföldi ügyletek” egyedi bizonyításának követelménye egy olyan külföldi társaság ellen indított értékpapírcsalási csoportos perben, amelynek értékpapírjaival amerikai és külföldi piacokon is kereskedtek.

A professzorok és a hallgatók hasznát veszik:.

⬤ Egy tanulmányi útmutató, amely megismerteti a hallgatókat a téma klubszókincsével, azonosítja annak fontos alapelveit, és feltárja annak rétegzett szerkezetét.

⬤ Kapcsok, amelyekben az amerikai értékpapír-szabályozás kulcsfogalmainak felvázolása után a hallgatóknak lehetőségük nyílik arra, hogy a konkrét példákra adott válaszaikat összevessék a könyv részletes magyarázataival.

⬤ A szöveg új és frissített táblázatokat tartalmaz a következőkről:

⬤ Az amerikai értékpapírpiacokon való részesedések.

⬤ Tőkeképzés nyilvános és zártkörű kibocsátások révén.

⬤ A különböző regisztrációs mentességek tényleges alkalmazása.

⬤ A frissített példák és magyarázatok új kérdéseket tartalmaznak a következőkre vonatkozóan:

⬤ „Önálló vállalkozási” formák és kriptovaluták.

⬤ Az állami bíróságon indított 11. szakasz szerinti csoportos keresetek.

⬤ Az értékpapír-szakemberek által „tett” csalárd nyilatkozatok.

⬤ Belsős kereskedési tippek barátoknak és családtagoknak.

⬤ A SEC végrehajtási eljárásai során kiszabott kártérítési szankciók elérhetősége.