Értékelés:
Jelenleg nincsenek olvasói vélemények. Az értékelés 2 olvasói szavazat alapján történt.
Bond Pricing and Yield Curve Modeling: A Structural Approach
Ebben a könyvben Riccardo Rebonato, az ismert szakértő az államkötvénypiacok affin modellezéséhez szükséges elméleti alapokat (arbitrázsmentesség, konvexitás, várakozások, kockázati prémiumok) adja meg.
Bemutatja és kritikusan tárgyalja az elmúlt évtized szakirodalmában megjelent rengeteg empirikus eredményt, és bemutatja azokat a „strukturális” modelleket, amelyeket a központi bankok, intézményi befektetők, állami vagyonalapok, akadémikusok és haladó szakemberek használnak a hozamgörbe modellezésére, politikai kérdések megválaszolására, a kockázati felár nagyságának becslésére, a piaci várakozások felmérésére és a befektetési lehetőségek értékelésére. Rebonato precíz elméletet sző össze naprakész empirikus bizonyítékokkal, hogy a feladathoz szükséges minimális matematikai kifinomultsággal megteremtse az államkötvénypiac mozgatórugóinak kritikus megértését.
